TUI AG beabsichtigt Übernahme von CP Ships für 1,7 Milliarden Euro (2,0 Milliarden US-Dollar) zur Stärkung der Containerschifffahrt Barangebot vom CP Ships-Board zur Annahme empfohlen
| Service |
IR-News
als Download
weiter...
Strategisch konsequenter Schritt – Zusammenschluss würde fünftgrößtes Containerschifffahrtsunternehmen der Welt schaffen
Kapitalerhöhung zur teilweisen Refinanzierung der Transaktion beabsichtigt
Hannover, 21. August 2005
Die TUI AG gibt bekannt, dass sie sich mit CP Ships Limited geeinigt hat, die führende kanadische Container-Linie durch ein Barangebot für 1,7 Milliarden Euro (2,0 Milliarden US-Dollar ) bzw. 21,50 US-Dollar pro Aktie zu übernehmen. Am 30. Juni 2005 hatte CP Ships eine Nettoverschuldung von 261 Millionen Euro (316 Millionen US-Dollar). Entsprechend der Vereinbarung zwi-schen den Unternehmen empfiehlt das Board of Directors von CP Ships den Aktio-nären ihres Unternehmens einstimmig, das Angebot von TUI anzunehmen.
Das Kaufangebot beinhaltet eine Prämie von 24,9 Prozent auf den gewichteten durchschnittlichen Schlusskurs der CP Ships-Aktie der letzten drei Monate und eine Prämie von 9.7 Prozent auf den Schlusskurs vom 19. August 2005, dem letzten Handelstag vor Bekanntgabe des Angebots.
"Die Transaktion eröffnet TUI zusätzliche Wachstumsperspektiven. Das Ertragspo-tential von CP Ships sowie die aus der Zusammenführung des operativen Geschäfts und der Routen-Netzwerke beider Unternehmen resultierenden Synergien werden zur Steigerung des Unternehmenswertes der TUI beitragen", erklärte Dr. Michael Frenzel, Vorstandsvorsitzender der TUI AG. "Unser vergrößertes Schifffahrtsgeschäft wird hervorragend positioniert sein, um am langfristigen Wachstum in der Containerschifffahrt zu partizipieren. Die Akquisition von CP Ships ist daher sowohl strategisch als auch wirtschaftlich für uns von hoher Bedeutung."
Der Kauf von CP Ships bietet für TUI die Möglichkeit, ihr von Hapag-Lloyd geführtes Container-Schifffahrtgeschäft weiter auszubauen. Die kombinierte Unternehmensgruppe würde sich unter den ersten Fünf in der weltweiten Containerschifffahrt positionieren.
Sie würde ein wichtiger Anbieter auf dem Nordatlantik sein und über ein deutlich erweitertes, attraktives Liniennetz vor allem auf den Handelsrouten nach Ostasien, Australasien und Südamerika verfügen. Der Zuwachs an Größe und das erweiterte Liniennetz würde ihre Attraktivität für ihre Partner in Allianzen steigern.
"Durch den Zusammenschluß von CP Ships und Hapag-Lloyd entsteht ein Unternehmen, das aufgrund seiner Stärke und Größe hervorragend positioniert sein wird, um sich in einer konsolidierenden Branche zu behaupten. Das neue Unternehmen wird für die heutigen und zukünftigen Kunden und Arbeitnehmer von Hapag-Lloyd und CP Ships erheblich an Attraktivität gewinnen", erläuterte Michael Behrendt, Vorstandsvorsitzender von Hapag-Lloyd.
"Das Board of Directors von CP Ships hat das Unternehmen und seine Zukunftsperspektiven einer Prüfung unterzogen und ist zu dem Schluß gelangt, dass mit dieser Transaktionen den Aktionären von CP Ships ein attraktives Angebot vorliegt, dessen Annahme wir einstimmig und vorbehaltlos empfehlen", sagte Ray Miles, CEO von CP Ships.
Hapag-Lloyd hat Pläne für die Integration von CP Ships nach dem Erwerb und erwartet ein Synergiepotenzial in Höhe von 180 Millionen Euro pro Jahr ab dem dritten vollen Jahr nach Abschluss der Transaktion. Die Kosten im Zusammenhang mit der Integration werden auf insgesamt etwa 100 Millionen Euro geschätzt und würden überwiegend im Jahr 2006 anfallen. TUI geht davon aus, dass die Transaktion das Ergebnis je Aktie spätestens nach Abschluss der Integration von CP Ships, die für das Jahr 2008 erwartet würde, positiv beeinflussen wird.
Die beiden Unternehmen verfügen zurzeit zusammen über eine Flotte von 139 Schiffen (weitere 17 Schiffe sind bestellt) mit einer Gesamtkapazität von 400.000 TEU, die mehr als 100 Routen weltweit bedient.
Vor Konsolidierungseffekten hätte das gemeinsame Schifffahrtsgeschäft im Geschäftsjahr 2004 einen Umsatz von rund 5,7 Milliarden Euro und ein Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen (EBITDA) von 588 Millionen Euro erzielt.
TUI hat die erfolgreiche Entwicklung von Hapag-Lloyd und ihr organisches Wachstum seit dem Erwerb im Jahr 1997 konsequent unterstützt. Die Akquisition von CP Ships ist die logische Fortsetzung dieser Wachstumsstrategie und passt nahtlos in die TUI Strategie, die aufbauend auf zwei starken Geschäftsfeldern in der Touristik und Schifffahrt auf die gezielte Expansion in diesen beiden wachstumsstarken Branchen setzt.
TUI ist europäischer Marktführer in der Touristik und verfügt über eine starke Position im weltweiten Containerschifffahrtsmarkt. Beide Märkte bieten exzellente langfristige Wachstumsaussichten – die internationale Schifffahrt aufgrund der globalen Wirtschaftsentwicklung und die Touristik aufgrund zunehmender Einkommen und sich wandelnder Lebensgewohnheiten in Westeuropa sowie in den Schwellenländern Osteuropas und Asiens.
"Nach dem Beginn der Erholung unseres Touristikgeschäfts im Jahr 2004 und dem anhaltenden Aufwärtstrend im Jahr 2005 sehen wir zuversichtlich in die Zukunft und haben unser Geschäft weiterentwickelt, um auf die veränderten Konsumgewohnheiten unserer Kunden einzugehen und die Vorteile unserer starken Positionen im Hotel- und Flugbereich zu nutzen. Durch unser integriertes Modells können wir unsere Kapazitäten überdurchschnittlich gut auslasten. Dies war und wird weiterhin ein Erfolgsrezept sein", erklärte Dr. Michael Frenzel.
Das Angebot zum Erwerb von CP Ships ist an übliche Bedingungen geknüpft, unter anderen die Annahme durch zwei Drittel der Aktionäre von CP Ships sowie der Genehmigung durch die zuständigen Aufsichtsbehören in Kanada, den Vereinigten Staaten, Europa und einiger anderer Länder, in denen die Unternehmen gegenwärtig tätig sind. TUI geht davon aus, dass die Angebotsunterlage so bald wie möglich an die Aktionäre von CP Ships übermittelt wird und der Erwerb im vierten Quartal des laufenden Jahres abgeschlossen werden kann. Nach einer erfolgreichen Annahme des Angebots plant TUI, die Beteiligung an CP Ships auf 100 Prozent zu erhöhen.
Die Finanzierung des Angebotes ist durch eine Bankenfinanzierung in erforderlicher Höhe sichergestellt. Die TUI beabsichtigt eine Bezugsrechtskapitalerhöhung durchzuführen, die Mittel in Höhe von etwa 1 Milliarde Euro erbringen soll, wodurch sich die Notwendigkeit der Inanspruchnahme der Bankenfinanzierung entsprechend verringern würde. Die jungen Aktien werden nicht in den Vereinigten Staaten angeboten.
Den Aktionären von CP Ships wird empfohlen, die Kaufangebotsunterlage, die Stellungnahme des Board of Directors von CP Ships sowie weitere an die US-amerikanischen und kanadischen Wertpapierbehörden zu übermittelnde Dokumente zu lesen. Aktionäre können diese Informationen (wenn verfügbar) auf der kanadischen SEDAR Internetseite (www.sedar.com) und der Internetseite der US-amerikanischen SEC (www.sec.gov) erhalten.
Über CP Ships
CP Ships ist eines der führenden Schifffahrtsunternehmen, das internationale Container-Transportdienstleistungen in den vier Hauptmärkten Transatlantik, Australasien, Lateinamerika und Asien anbietet. In diesen Märkten ist CP Ships mit 38 Diensten auf 22 Routen vertreten. Die Flotte von CP Ships bestand am 30. Juni 2005 aus 82 Schiffen, hinzu kam ein Containerbestand von 441 000 TEU. Das transportierte Frachtvolumen im Jahr 2004 belief sich auf 2,3 Millionen TEU. CP Ships besitzt zudem die Montreal Gateway Terminals, den Betreiber eine der größten maritimen Container-Terminals in Kanada. CP Ships wird unter dem Ticker TEU an den Börsen von Toronto und New York notiert und ist Bestandteil des S&P / TSX 60 Index der größten börsennotierten Unternehmen in Kanada. Weitere Informationen sind auf der Internetseite von CP Ships unter www.cpships.com verfügbar.
Über TUI
Die TUI AG ist Europas führender Touristikkonzern. Durch ihre hundertprozentige Tochtergesellschaft Hapag-Lloyd ist TUI auch ein führender Anbieter im weltweiten Containerschifffahrtsgeschäft.
Die Reiseveranstalter der TUI AG sind in 17 europäischen Ländern aktiv. Im Jahr 2004 bediente TUI rund 18 Millionen Gäste. Zum Konzern zählen außerdem rund 3.290 Reisebüros, 120 Flugzeuge, 42 Zielgebietsagenturen und 285 Hotels mit einer Kapazität von rund 163.000 Betten in 28 Ländern.
TUI bietet ihren Kunden Urlaub aus einer Hand, angefangen bei der Buchung im Reisebüro, über Flüge und Unterbringung in den eigenen Hotels, bis hin zur Betreuung am Zielort durch TUIs Zielgebietsagenturen. Durch diese vertikale Integration deckt TUI die gesamte Wertschöpfungskette in den Quellmärkten und den Zielgebieten ab und bietet ihren Kunden ein hohes Qualitätsniveau von der Buchung bis zum Abschluss.
Durch ihre Tochtergesellschaft Hapag-Lloyd verfügt TUI auch über eines der weltweit führenden Containerschifffahrtsunternehmen, welches darüber hinaus vier Kreuzfahrtschiffe betreibt.
Die Containerschifffahrtssparte betreibt 57 Schiffe und ist auf komplexe, umfassende Logistikdienstleistungen spezialisiert. Die Schiffe bedienen hauptsächlich die Routen zwischen Europa und Asien, Europa und Nordamerika sowie Nordamerika und Asien. Im Geschäftsjahr 2004 transportierten Hapag-Lloyds Containerschiffe 2,4 Millionen TEU.
Die Kreuzfahrtsparte ist der führende Anbieter von Kreuzfahrten im Premium- und Luxusbereich im deutschsprachigen Raum. Hapag-Lloyds Kreuzfahrtschiffe, inklusive des 5-Sterne-Plus Schiffs "MS Europa" sind auf allen Weltmeeren zu Hause.
Investor Relations Kontakte:
Björn Beroleit , TUI AG
t: +49 511 566 1310
m: +49 172 808 3023
bjoern.beroleit@tui.com
Jeremy Lee, CP Ships
t: +1 514 934 5254
m: +1 514 502 3112
jeremy.lee@cpships.com
Medienkontakte:
Kuzey Alexander Esener, TUI AG
t: +49 511 566 1487
kuzey.esener@tui.com
Klaus Heims, Hapag-Lloyd AG
t: +49 40 3001 2263
m: +49 172 447 0135
klaus.heims@hlag.de
Ian Blair, Hill & Knowlton
t: +1 416 413 4694
m: +1 416 522 0717
ian.blair@hillandknowlton.ca
Elizabeth Canna, CP Ships
t: +44 (0)1293 861 921
m: +41 (0)79 691 3764
elizabeth.canna@cpships.com
Informationen und Erläuterungen des Emittenten zu dieser Pressemitteilung:
Dieses Dokument ist kein Angebot zum Kauf von Bezugsrechten oder jungen Aktien in den Vereinigten Staaten von Amerika. Die Bezugsrechte und die jungen Aktien wurden und werden nicht nach dem United States Securities Act of 1933 (in seiner jeweils gültigen Fassung) oder nach den Wertpapiergesetzen von Einzelstaaten der Vereinigten Staaten von Amerika registriert und dürfen in den Vereinigten Staaten nicht zum Kauf angeboten oder verkauft oder dorthin geliefert werden. Die TUI AG hat nicht die Absicht, das Angebot oder einen Teil davon in den Vereinigten Staaten zu registrieren oder ein öffentliches Angebot von Bezugsrechten oder jungen Aktien in den Vereinigten Staaten durchzuführen.
Nicht zur Weitergabe in die Vereinigten Staaten, Kanada, Australien oder Japan.
Soweit wir in dieser Meldung Prognosen oder Erwartungen äußern oder unsere Aussagen die Zukunft betreffen, können diese Aussagen mit bekannten und unbekannten Risiken und Ungewissheiten verbunden sein. Die tatsächlichen Ergebnisse und Entwicklungen können daher wesentlich von den geäußerten Erwartungen und Annahmen abweichen. Auch die Entwicklung der Finanzmärkte und der Wechselkurse, sowie nationale und internationale Gesetzesänderungen, insbesondere hinsichtlich steuerlicher Regelungen, können einen Einfluss ausüben. Außerhalb der gesetzlichen Vorschriften übernimmt die Gesellschaft keine Verpflichtung, Zukunftsaussagen zu aktualisieren.